العملات المشفرة اليوم: يُظهر Bitcoin وEthereum وXRP علامات تعافٍ بينما يواجه Ethereum وXRP صعوبات
- يرتفع Bitcoin تدريجيًا فوق 63,000 دولار، مدعومًا بتدفقات داخلة إلى ETF بقيمة 170 مليون دولار.
- يبقى Ethereum تحت الضغط باتجاه دعم المتوسط المتحرك الأسي لـ50 يومًا وسط تجدد عمليات البيع في ETF.
- يتحرك XRP ضمن نطاق ضيق مع دعم عند 1.00 دولار ومقاومة عند 1.10 دولار.
يتقدم Bitcoin (BTC) فوق 63,000 دولار يوم الثلاثاء، مدعومًا بارتفاع شهية المستثمرين للمخاطرة. ويواصل Ethereum (ETH) التداول تحت الضغط دون نطاق العرض عند 1,900 دولار وفوق دعم قصير الأجل عند 1,800 دولار. وفي الوقت نفسه، يبقى صعود Ripple’s (XRP) مقيدًا دون المستوى المحوري 1.10 دولار، بينما يظل الدعم عند 1.00 دولار صامدًا.
تدفقات داخلة تجذب Bitcoin وXRP ETFs
جدّدت المؤسسات شهيتها لصناديق Bitcoin الفورية المتداولة في البورصة (ETFs)، التي سجلت إجمالي تدفقات داخلة بقيمة 170 مليون دولار يوم الاثنين، بعد تدفقات خارجة بنحو 265 مليون دولار يوم الجمعة. وإذا ارتفع الطلب على ETFs المدرجة في الولايات المتحدة، فسيزيد ذلك من احتمالات امتداد التعافي.
شهد Ethereum ETF تدفقات خارجة متجددة بنحو 11.42 مليون دولار يوم الاثنين، منهية يومين متتاليين من التدفقات الداخلة، بما في ذلك 13.29 مليون دولار يوم الخميس و9.03 مليون دولار يوم الجمعة. وتشير عودة التدفقات الخارجة من ETH ETF في وقت يسجل فيه Bitcoin تدفقات داخلة إلى وجود تدوير لرؤوس الأموال داخل سوق العملات المشفرة.
أما بالنسبة إلى XRP ETFs الفورية، فقد امتدت التدفقات الداخلة لليوم الرابع على التوالي، بإجمالي 1.15 مليون دولار يوم الاثنين. ويمثل هذا تراجعًا ملحوظًا من 7.69 مليون دولار المسجلة يوم الجمعة الماضي. ووفقًا لبيانات SoSoValue، استقرت التدفقات الداخلة التراكمية عند 1.15 مليار دولار، بينما بلغت صافي الأصول الخاضعة للإدارة 1.01 مليار دولار.
التحليل الفني: Bitcoin يحافظ على الدعم قصير الأجل
يتم تداول Bitcoin عند 63,588 دولارًا، مع ميل هبوطي على المدى القريب إذ يبقى السعر دون المتوسطات المتحركة الأسية لـ50 يومًا و100 يوم و200 يوم. ويواجه الزوج سقفًا أوليًا عند المتوسط المتحرك الأسي لـ50 يومًا قرب 64,644 دولارًا، فيما يعزز المتوسط المتحرك الأسي لـ100 يوم قرب 67,132 دولارًا والمتوسط المتحرك الأسي لـ200 يوم قرب 72,673 دولارًا نبرة هبوطية أوسع.
يبقى مؤشر تقارب وتباعد المتوسطات المتحركة (MACD) في المنطقة السلبية مع صورة ضعيفة على الرسم البياني اليومي، بينما يظل مؤشر القوة النسبية (RSI) قرب 48 قريبًا من المستوى المحايد، ما يشير إلى استمرار الضغط البيعي ولكن من دون ظروف بيع مفرط.
على الجانب الهبوطي، يقع الدعم الفوري عند مستوى SuperTrend قرب 61,034 دولارًا، وهو ما يمثل أقرب أرضية هيكلية قبل أن تمهد خسائر أعمق الطريق نحو مستويات نفسية أدنى. أما على الجانب الصعودي، فسيحتاج المشترون إلى استعادة المتوسط المتحرك الأسي لـ50 يومًا عند 64,644 دولارًا لتخفيف الضغط الهبوطي الفوري، مع مقاومة لاحقة عند المتوسط المتحرك الأسي لـ100 يوم قرب 67,132 دولارًا والمتوسط المتحرك الأسي لـ200 يوم قرب 72,673 دولارًا، حيث ستكون هناك حاجة إلى اختراق مستدام لتحويل النظرة الأوسع مجددًا نحو مسار أكثر إيجابية.
النظرة الفنية للعملات البديلة: استمرار موجة بيع Ethereum وXRP
يتم تداول Ethereum قرب 1,857 دولارًا، محافظًا على موقف محايد على المدى القريب إذ يستقر السعر فوق المتوسط المتحرك الأسي لـ50 يومًا عند 1,851 دولارًا، لكنه يظل مقيدًا دون المتوسط المتحرك الأسي لـ100 يوم عند 1,928 دولارًا. ويواصل مؤشر SuperTrend عند 1,741 دولارًا دعم هيكل الارتداد الأوسع، إلا أن الزخم الهبوطي يلوح في الأفق مع تراجع المدرج التكراري لمؤشر MACD أكثر دون الصفر، بينما يتذبذب RSI حول مستوى 50، ما يشير إلى غياب قناعة اتجاهية واضحة.
على الجانب الصعودي، تظهر المقاومة الأولية عند المتوسط المتحرك الأسي لـ100 يوم قرب 1,928 دولارًا، مع تشكل المتوسط المتحرك الأسي لـ200 يوم قرب 2,153 دولارًا كحاجز أكثر قوة يتعين استعادته لإحياء مرحلة صعودية أقوى. وعلى الجانب الهبوطي، يتحدد الدعم الفوري عند المتوسط المتحرك الأسي لـ50 يومًا القريب من 1,851 دولارًا، مع وسادة دعم أعمق عند خط SuperTrend قرب 1,741 دولارًا، حيث إن الكسر إلى الأسفل من المرجح أن يحول الانحياز بشكل حاسم لصالح البائعين.
أما XRP، فيتم تداوله عند 1.07 دولار بينما يظل تحت ضغط هبوطي واضح، إذ يستقر دون المتوسطات المتحركة الأسية لـ50 يومًا و100 يوم و200 يوم المتجمعة عند 1.12 دولار و1.20 دولار و1.39 دولار على التوالي، ما يعزز الانحياز الهبوطي على المدى القريب.
كما يتم تداول السعر الفوري أيضًا دون الخط الأوسط لنطاقات Bollinger عند 1.09 دولار، ما يبقي الحركة محصورة في النصف السفلي من نطاق التقلب، بينما يشير RSI الذي يحوم حول 45 وقراءة MACD السلبية قليلًا إلى أن الزخم لا يزال هشًا وأن الارتفاعات مرجح أن تواجه عمليات بيع.
على الجانب الصعودي، تظهر المقاومة الأولية عند الخط الأوسط لنطاقات Bollinger قرب 1.09 دولار، قبل المتوسط المتحرك الأسي لـ50 يومًا قرب 1.12 دولار والحد العلوي لنطاق Bollinger قرب 1.14 دولار، مع بقاء أي تعافٍ إضافي مقيدًا بالمتوسط المتحرك الأسي لـ100 يوم عند 1.2 دولار والمتوسط المتحرك الأسي لـ200 يوم عند 1.39 دولار. وعلى الجانب الهبوطي، يتماشى الدعم الفوري مع الحد السفلي لنطاق Bollinger قرب 1.05 دولار، ومن شأن كسر واضح دون هذا النطاق أن يفتح الباب أمام خسائر أعمق مع تمديد البائعين سيطرتهم ضمن الهيكل الهبوطي الحالي.
(كُتب التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)
الأسئلة الشائعة حول Crypto ETF
صندوق ETF هو أداة استثمارية أو مؤشر يتتبع سعر أصل أساسي. ولا تقتصر ETFs على تتبع أصل واحد فقط، بل يمكنها أيضًا تتبع مجموعة من الأصول والقطاعات. فعلى سبيل المثال، يتتبع Bitcoin ETF سعر Bitcoin. ويُعد ETF أداة يستخدمها المستثمرون للحصول على تعرض لأصل معين.
نعم. تمت الموافقة على أول Bitcoin futures ETF في الولايات المتحدة من قبل هيئة الأوراق المالية & والبورصات الأمريكية في أكتوبر 2021. وقد تمت الموافقة على ما مجموعه سبعة صناديق Bitcoin futures ETF، بينما لا يزال أكثر من 20 صندوقًا بانتظار إذن الجهة التنظيمية. وتقول SEC إن صناعة العملات المشفرة لا تزال جديدة وعرضة للتلاعب، ولهذا السبب كانت تؤخر صناديق crypto-related futures ETFs خلال السنوات القليلة الماضية.
نعم. وافقت SEC في يناير 2024 على إدراج وتداول عدة صناديق Bitcoin spot Exchange-Traded Funds، ما فتح الباب أمام رؤوس الأموال المؤسسية والمستثمرين الأفراد لتداول العملة المشفرة الرئيسية. وقد اعتبر القطاع هذا القرار نقطة تحول.
تتمثل الميزة الرئيسية لـ Crypto ETFs في إمكانية الحصول على تعرض لعملة مشفرة من دون امتلاكها فعليًا، ما يقلل من مخاطر وتكلفة الاحتفاظ بالأصل. ومن المزايا الأخرى انخفاض منحنى التعلم وارتفاع مستوى الأمان للمستثمرين، إذ تتولى ETFs مسؤولية تأمين حيازات الأصول الأساسية. أما بالنسبة إلى العيوب الرئيسية، فأبرزها أنك كمستثمر لا تستطيع امتلاك الأصل بشكل مباشر، أو كما يقال في عالم العملات المشفرة: "ليست مفاتيحك، إذًا ليست عملاتك". وتشمل العيوب الأخرى ارتفاع التكاليف المرتبطة بالاحتفاظ بالعملات المشفرة، نظرًا لأن ETFs تفرض رسومًا على الإدارة النشطة. وأخيرًا، رغم أن الاستثمار في ETFs يقلل من مخاطر الاحتفاظ بالأصل، فمن المرجح أن تنعكس تقلبات أسعار العملة المشفرة الأساسية على الأداة الاستثمارية أيضًا.
