يرتفع الذهب إلى أعلى مستوى له في أسبوعين مع تراجع الدولار الأمريكي بفعل الآمال بشأن اتفاق مع إيران، وانحسار الرهانات على رفع أسعار الفائدة من جانب الاحتياطي الفيدرالي

• يكتسب الذهب زخماً إيجابياً قوياً يوم الأربعاء مع ضغط آمال التوصل إلى اتفاق سلام بين الولايات المتحدة وإيران على الدولار الأمريكي.
• تخفف أسعار النفط الضعيفة من مخاوف التضخم وتحدّ من رهانات رفع الفائدة من جانب Fed، ما يعود بمزيد من الفائدة على المعدن الأصفر.
• يبدو أن التكوين الفني قد تحول لصالح الثيران ويدعم سيناريو تحقيق مكاسب إضافية.

يجذب الذهب (XAU/USD) المشترين لليوم الثاني على التوالي ويقفز متجاوزاً مستوى 4,100 دولار ليبلغ أعلى مستوى له في نحو أسبوعين خلال الجلسة الآسيوية يوم الأربعاء. ويؤدي أحدث التفاؤل بشأن اتفاق محتمل بين الولايات المتحدة وإيران وإعادة فتح مضيق هرمز، إلى جانب تراجع رهانات رفع أسعار الفائدة من جانب الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي (Fed)، إلى بعض عمليات البيع الإضافية للدولار الأمريكي (USD) ويفيد السلعة.

وعلى الرغم من الإشارات المتباينة، لا يزال المستثمرون متفائلين بإمكانية التوصل إلى حل دبلوماسي لإنهاء الحرب الأمريكية الإيرانية المستمرة منذ خمسة أشهر. وفي الواقع، قال وزير الخزانة الأمريكي سكوت بيسنت إن الولايات المتحدة قد تتوصل إلى اتفاق مع إيران لإعادة فتح مضيق هرمز بحلول يوم الأربعاء والانتقال نحو وضع أكثر طبيعية في هذا الصراع. وإضافة إلى ذلك، أفاد موقع Axios، نقلاً عن مصادر، بأن الولايات المتحدة وإيران وعُمان تقترب من اتفاق مؤقت لإعادة فتح هذا الممر المائي الاستراتيجي. علاوة على ذلك، يساعد قرار OPEC+ يوم الأحد بزيادة الإنتاج اعتباراً من سبتمبر في تهدئة مخاوف الإمدادات، مما يدفع أسعار النفط الخام إلى أدنى مستوى جديد منذ 13 يونيو. وهذا بدوره يخفف من مخاوف التضخم وتوقعات Fed المتشددة، وهو ما يُنظر إليه على أنه يضغط على الدولار الأمريكي ويدعم الذهب غير المدرّ للعائد.

ومع ذلك، لا يزال المتداولون يسعّرون احتمالاً أكبر بأن يرفع البنك المركزي الأمريكي تكاليف الاقتراض بحلول نهاية هذا العام وسط مؤشرات على أن سوق العمل الأمريكية بدأت تستعيد توازنها. وأظهر مسح فرص العمل ودوران العمالة في الولايات المتحدة (JOLTS) الصادر يوم الثلاثاء عن مكتب إحصاءات العمل أن عدد الوظائف الشاغرة تراجع بشكل طفيف إلى 7.36 مليون، لكنه ظل أعلى من المستويات المسجلة العام الماضي. وإضافة إلى ذلك، دعم رئيس Fed في كانساس سيتي جيف شميد ورئيسة Fed في فيلادلفيا آنا بولسون مبررات تشديد السياسة النقدية ورفع أسعار الفائدة لمكافحة التضخم. وقد يمنع هذا دببة الدولار الأمريكي من وضع رهانات قوية، في ظل بقاء التركيز على بيانات الوظائف الرسمية – المعروفة على نطاق واسع باسم تقرير الوظائف غير الزراعية (NFP) يوم الجمعة.

وفي غضون ذلك، ستتم متابعة أجندة البيانات الاقتصادية الأمريكية ليوم الأربعاء – التي تتضمن صدور تقرير ADP للتوظيف في القطاع الخاص ومؤشر ISM لمديري المشتريات في قطاع الخدمات – بحثاً عن فرص قصيرة الأجل لاحقاً خلال جلسة أمريكا الشمالية. وبصرف النظر عن ذلك، ينبغي أن توفر التطورات الجديدة المحيطة بأزمة الشرق الأوسط بعض الزخم للدولار الأمريكي وسعر الذهب. وفي الوقت نفسه، يبدو أن الخلفية الأساسية المذكورة تميل لصالح ثيران XAU/USD وتدعم احتمالات تسجيل مزيد من الارتفاعات خلال اليوم.

الرسم البياني لـ XAU/USD على إطار 4 ساعات

التحليل الفني: ثيران الذهب يتطلعون إلى البناء على الاختراق اللحظي فوق المتوسط المتحرك الأسي لـ 200 فترة على إطار H4

من منظور فني، فإن الاختراق اللحظي فوق حاجز المتوسط المتحرك الأسي (EMA) لـ 200 فترة على الرسم البياني لأربع ساعات يؤكد النظرة الإيجابية. وإضافة إلى ذلك، يشير مؤشر القوة النسبية قرب مستوى 65 إلى زخم صعودي قوي، بينما يظل المدرج التكراري لمؤشر تقارب/تباعد المتوسطات المتحركة (MACD) إيجابياً، بما يوحي بأن المشترين لا يزالون يحتفظون بالسيطرة على المدى القصير.

ومع ذلك، قد تبدأ الموجة الصعودية الحالية في مواجهة صعوبات فوق مستوى 4,130 دولار، مع احتمال أن تحد إشارات التشبع الشرائي على مؤشرات الزخم من المكاسب إذا تراجع حماس الشراء. وعلى الجانب الهبوطي، يُرى الدعم الفوري عند المتوسط المتحرك الأسي لـ 200 فترة قرب 4,115 دولار، حيث إن كسره قد يكشف عن تصحيح أعمق نحو القاع اليومي قرب 4,065 دولار، في الطريق إلى منطقة 4,043-4,042 دولار، ثم مستوى 4,020 دولار، ثم الحاجز النفسي عند 4,000 دولار.

(كُتب التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)