การคาดการณ์ราคา AUD/JPY: ปรับตัวขึ้นใกล้ระดับ 111.00 แต่ยังคงมีแนวโน้มขาลงตราบใดที่ยังอยู่ต่ำกว่า SMA 100 วัน

AUD/JPY ปรับตัวขึ้นใกล้ 110.90 ในช่วงต้นการซื้อขายยุโรปวันพฤหัสบดี
คู่เงินนี้ยังคงมีโทนลบต่ำกว่า SMA 100 วัน โดยมีโมเมนตัม RSI เป็นขาลง
แนวต้านแรกอยู่ที่ 111.63; ระดับแนวรับเริ่มต้นที่ควรจับตาคือ 100.00

คู่ AUD/JPY ซื้อขายในแดนบวกบริเวณ 110.90 ในช่วงต้นการซื้อขายยุโรปวันพฤหัสบดี ราคาพลังงานที่อยู่ในระดับสูงจากความขัดแย้งที่ยังดำเนินอยู่ในตะวันออกกลางกดดันเงินเยนญี่ปุ่น (JPY) เมื่อเทียบกับดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) เนื่องจากญี่ปุ่นเป็นเศรษฐกิจที่พึ่งพาการนำเข้าน้ำมัน ตลาดจับตาการประชุมนโยบายการเงินของธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ) ในวันศุกร์

TMGM วิเคราะห์: ข่าวสารตลาดการเงิน ปฏิทินเศรษฐกิจ และมุมมองตลาด

BoJ มีแนวโน้มจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยสู่ 1.25% จาก 1.0% ในการประชุมนโยบายเดือนกันยายนวันศุกร์นี้ เทรดเดอร์รอถ้อยแถลงจาก Kazuo Ueda ผู้ว่าการ BoJ ซึ่งอาจให้เบาะแสบางประการเกี่ยวกับช่วงเวลาและจังหวะของการขึ้นดอกเบี้ยเพิ่มเติม

"ตลาดแบ่งออกเป็นสองฝ่าย ระหว่างฝ่ายที่มองว่าการสื่อสารเชิงเข้มงวดของ BOJ จะช่วยกดอัตราผลตอบแทนพันธบัตรลงด้วยการคลายความกังวลว่าธนาคารกลางตามหลังเงินเฟ้อ และอีกฝ่ายที่มองว่าจะผลักดันอัตราผลตอบแทนขึ้นจากการเลื่อนคาดการณ์อัตราดอกเบี้ยปลายทางให้สูงขึ้น" Katsutoshi Inadome นักกลยุทธ์อาวุโสจาก Sumitomo Mitsui Trust Asset Management กล่าว

BoJ ถูกมองว่าจะขึ้นดอกเบี้ยอีกครั้ง หลังข้อมูลญี่ปุ่นชี้ว่าเศรษฐกิจสามารถรองรับการคุมเข้มนโยบายในระดับปานกลางได้

นักวิเคราะห์ของ Standard Chartered คาดว่า BoJ จะ “ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยนโยบาย 25bps สู่ 1.25% ในการประชุมวันที่ 17-18 กันยายน พร้อมหลีกเลี่ยงการส่งสัญญาณที่เข้มงวดเกินไป” พวกเขาให้เหตุผลว่าภาพรวมเศรษฐกิจมหภาคเปิดช่องให้ธนาคารกลางดำเนินการได้ โดยระบุว่า “เศรษฐกิจดูเหมือนสามารถรองรับการขึ้นดอกเบี้ยอีกเล็กน้อยได้: การเติบโตของ GDP ไตรมาส 2 ถูกปรับเพิ่มขึ้น การส่งออกยังคงแข็งแกร่ง ตัวชี้วัดการลงทุนมีความยืดหยุ่น และค่าจ้างที่แท้จริงกำลังปรับตัวสูงขึ้น”

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: AUD/JPY ยังคงมีแนวโน้มขาลงภายใต้ SMA 100 วัน

ในกราฟรายวัน AUD/JPY ยังคงมีอคติขาลงในระยะสั้น เนื่องจากราคายังคงอยู่ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย Bollinger 20 วัน และค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 วัน ราคาอยู่ใกล้แถบล่างของ Bollinger มากกว่าแถบบน ขณะที่ Relative Strength Index (14) ที่ 38.58 ยังคงต่ำกว่าเส้นกลางที่ระดับ 50 ซึ่งบ่งชี้ถึงแรงกดดันขาลงที่ยังต่อเนื่อง มากกว่าการรีบาวด์จากภาวะขายมากเกินไปในทันที

ในด้านขาขึ้น แนวต้านใกล้ที่สุดอยู่ที่ระดับต่ำสุดของวันที่ 10 สิงหาคมที่ 111.63 ถัดขึ้นไป แนวต้านถัดไปที่ควรจับตาคือเส้นกลาง Bollinger 20 วันบริเวณ 112.45 ระหว่างทางไปยังค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 วันที่ประมาณ 112.90 โดยมีแนวต้านที่ไกลออกไปที่แถบบนของ Bollinger ใกล้ 115.85

ในด้านขาลง แนวรับสำคัญอยู่ที่ระดับจิตวิทยา 100.00 การหลุดต่ำกว่าระดับนี้อย่างชัดเจนอาจเปิดทางไปสู่แถบล่างของ Bollinger ที่ 109.05 แรงขายที่ต่อเนื่องต่ำกว่าระดับนี้จะเปิดทางไปสู่ระดับต่ำสุดของวันที่ 31 มีนาคมที่ 108.79 และระดับต่ำสุดของวันที่ 16 กุมภาพันธ์ที่ 107.73

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้เขียนขึ้นด้วยความช่วยเหลือของเครื่องมือ AI ดูเพิ่มเติม)

คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับเงินเยนญี่ปุ่น

ปัจจัยสำคัญใดที่ขับเคลื่อนเงินเยนญี่ปุ่น?

เงินเยนญี่ปุ่น (JPY) เป็นหนึ่งในสกุลเงินที่มีการซื้อขายมากที่สุดในโลก มูลค่าของเงินเยนถูกกำหนดโดยภาพรวมจากผลการดำเนินงานของเศรษฐกิจญี่ปุ่น แต่โดยเฉพาะอย่างยิ่งจากนโยบายของธนาคารกลางญี่ปุ่น ส่วนต่างระหว่างอัตราผลตอบแทนพันธบัตรญี่ปุ่นและสหรัฐฯ หรือภาวะความเชื่อมั่นต่อความเสี่ยงของเทรดเดอร์ รวมถึงปัจจัยอื่น ๆ

การตัดสินใจของธนาคารกลางญี่ปุ่นส่งผลต่อเงินเยนญี่ปุ่นอย่างไร?

หนึ่งในพันธกิจของธนาคารกลางญี่ปุ่นคือการควบคุมค่าเงิน ดังนั้นการดำเนินการของธนาคารจึงมีความสำคัญต่อเงินเยน BoJ เคยแทรกแซงตลาดค่าเงินโดยตรงในบางครั้ง โดยทั่วไปเพื่อกดมูลค่าของเงินเยนให้ลดลง แม้จะไม่ได้ทำบ่อยนักเนื่องจากความกังวลทางการเมืองจากคู่ค้าหลักของญี่ปุ่น นโยบายการเงินแบบผ่อนคลายอย่างมากของ BoJ ระหว่างปี 2013 ถึง 2024 ทำให้เงินเยนอ่อนค่าลงเมื่อเทียบกับสกุลเงินหลักอื่น ๆ เนื่องจากความแตกต่างด้านนโยบายที่เพิ่มขึ้นระหว่างธนาคารกลางญี่ปุ่นกับธนาคารกลางหลักอื่น ๆ เมื่อไม่นานมานี้ การทยอยยกเลิกนโยบายผ่อนคลายอย่างมากดังกล่าวได้ช่วยพยุงเงินเยนอยู่บ้าง

ส่วนต่างระหว่างอัตราผลตอบแทนพันธบัตรญี่ปุ่นและสหรัฐฯ ส่งผลต่อเงินเยนญี่ปุ่นอย่างไร?

ตลอดทศวรรษที่ผ่านมา การยืนหยัดใช้นโยบายการเงินแบบผ่อนคลายอย่างมากของ BoJ ทำให้เกิดความแตกต่างด้านนโยบายที่กว้างขึ้นเมื่อเทียบกับธนาคารกลางอื่น ๆ โดยเฉพาะเฟด (ธนาคารกลางสหรัฐ) สิ่งนี้สนับสนุนให้ส่วนต่างระหว่างพันธบัตรรัฐบาลอายุ 10 ปีของสหรัฐฯ และญี่ปุ่นกว้างขึ้น ซึ่งเป็นปัจจัยหนุนดอลลาร์สหรัฐเมื่อเทียบกับเงินเยนญี่ปุ่น การตัดสินใจของ BoJ ในปี 2024 ที่จะค่อย ๆ ยุตินโยบายผ่อนคลายอย่างมาก ประกอบกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางรายใหญ่อื่น ๆ กำลังทำให้ส่วนต่างดังกล่าวแคบลง

ภาวะความเชื่อมั่นต่อความเสี่ยงในวงกว้างส่งผลต่อเงินเยนญี่ปุ่นอย่างไร?

เงินเยนญี่ปุ่นมักถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าในช่วงเวลาที่ตลาดเผชิญความตึงเครียด นักลงทุนมีแนวโน้มที่จะนำเงินไปลงทุนในสกุลเงินญี่ปุ่นมากขึ้น เนื่องจากถูกมองว่ามีความน่าเชื่อถือและมีเสถียรภาพ ช่วงเวลาที่ตลาดผันผวนมีแนวโน้มจะช่วยหนุนมูลค่าของเงินเยนเมื่อเทียบกับสกุลเงินอื่น ๆ ที่ถูกมองว่ามีความเสี่ยงในการลงทุนมากกว่า

บทความถัดไป