ดอลลาร์ออสเตรเลียอ่อนค่าลงใกล้ระดับ 0.7150 หลังข้อมูลเงินเฟ้อสหรัฐที่ยังร้อนแรงหนุนมุมมองว่าเฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย
- AUD/USD อ่อนตัวลงใกล้ระดับ 0.7160 ในช่วงต้นตลาดเอเชียวันจันทร์
- CPI ของสหรัฐเร่งตัวขึ้นในเดือนสิงหาคม ตอกย้ำคาดการณ์ว่าเฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในสัปดาห์หน้า
- สัญญาณคุมเข้มนโยบายจาก RBA อาจช่วยจำกัดการอ่อนค่าของดอลลาร์ออสเตรเลีย
คู่ AUD/USD ขยับลงสู่บริเวณ 0.7160 ในช่วงต้นตลาดเอเชียวันจันทร์ รายงานเงินเฟ้อสหรัฐที่ออกมาสูงกว่าคาดช่วยหนุนดอลลาร์สหรัฐ (USD) เมื่อเทียบกับดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) โดยตลาดจับตาการตัดสินใจอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐ (Fed) ในวันพุธนี้
ดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของสหรัฐเพิ่มขึ้น 0.4% เมื่อเทียบรายเดือนในเดือนสิงหาคม ส่งผลให้อัตราเพิ่มขึ้นในรอบ 12 เดือนอยู่ที่ 3.4% ตามรายงานของสำนักงานสถิติแรงงานเมื่อวันศุกร์ โดยทั้งสองตัวเลขสอดคล้องกับฉันทามติของ Dow Jones
ขณะที่ Core CPI ซึ่งไม่รวมราคาอาหารและพลังงานที่มีความผันผวน เพิ่มขึ้น 0.3% เมื่อเทียบรายเดือน สูงกว่าฉันทามติของตลาดที่ 0.2% และเพิ่มขึ้น 2.4% เมื่อเทียบรายปี ชะลอลงเล็กน้อยจาก 2.5% ในเดือนกรกฎาคม
ข้อมูลเงินเฟ้อ CPI ดังกล่าวตามหลังตัวเลขที่แข็งแกร่งในหลายองค์ประกอบของดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ที่เผยแพร่เมื่อวันพฤหัสบดี ซึ่งเพิ่มความเป็นไปได้ที่ Fed จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในสัปดาห์หน้า และช่วยหนุนดอลลาร์สหรัฐ
ตามเครื่องมือ FedWatch ของ CME ตลาดการเงินประเมินความน่าจะเป็น 86.2% ที่ Fed จะขึ้นดอกเบี้ย 0.25% ในการประชุมเดือนกันยายน เพิ่มขึ้นจาก 72% ก่อนการประกาศข้อมูล CPI
น้ำเสียงคุมเข้มจากธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) อาจช่วยจำกัดการอ่อนค่าของดอลลาร์ออสเตรเลียได้ โดย Sarah Hunter ผู้ช่วยผู้ว่าการ RBA กล่าวเมื่อวันอังคารว่า ธนาคารกลางอาจจำเป็นต้องปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้ง หากเงินเฟ้อยังคงอยู่ในระดับสูงนานกว่าที่คาดไว้ ซึ่งยังคงเปิดโอกาสต่อการขึ้นดอกเบี้ยอีกครั้งในการประชุมเดือนกันยายน
ดอลลาร์ออสเตรเลียร่วงลง ขณะที่ UOB ชี้ความเสี่ยงขาลงของ AUD/USD เพิ่มขึ้น
นักกลยุทธ์ของ UOB Group ระบุว่า มุมมองระยะกลางต่อ AUD/USD ของพวกเขายังคงไม่เปลี่ยนแปลง แม้ว่าการเคลื่อนไหวของราคาจะพลิกลงอย่างชัดเจน โดยพวกเขาย้อนว่า ตั้งแต่วันศุกร์ที่ผ่านมา ขณะที่ราคาอยู่ที่ 0.7205 มุมมองของพวกเขาคือดอลลาร์ออสเตรเลีย “อาจขยับสูงขึ้นได้ แต่การปรับขึ้นใด ๆ มีแนวโน้มจะยังอยู่ในกรอบ 0.7160/0.7240” หลังจากที่คู่เงิน “ขยับสูงขึ้นต่อเนื่องหลายวันและแตะระดับสูงสุดที่ 0.7238 เมื่อสองวันก่อน” UOB ชี้ว่า AUD “ร่วงลงแรงและปิดลดลง 0.83% ที่ 0.7157 เมื่อวานนี้”
ธนาคารเน้นว่า “การเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วของโมเมนตัมขาลงบ่งชี้ว่า AUD อาจอ่อนค่าลงสู่ 0.7120” ซึ่งสะท้อนการเปลี่ยนไปสู่มุมมองเชิงลบมากขึ้นในระยะสั้น อย่างไรก็ตาม UOB ยังเตือนว่า หาก AUD สามารถทะลุขึ้นเหนือ “0.7210 (ระดับ ‘แนวต้านสำคัญ’)” ได้ ก็จะหมายความว่ามีแนวโน้มที่จะกลับไปเคลื่อนไหวในกรอบต่อไป ทำให้ภาพการแกว่งตัวสะสมในช่วง 0.7160–0.7240 ยังคงมีผลในช่วงหนึ่งถึงสามสัปดาห์ข้างหน้า
การวิเคราะห์ทางเทคนิค: AUD/USD
ในกราฟรายวัน AUD/USD ยังคงยืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 วัน (MA) และกรอบล่างของ Bollinger Band ซึ่งบ่งชี้ถึงโทนเชิงบวกในระยะใกล้ ขณะที่ราคากำลังทดสอบบริเวณต่ำกว่ากรอบกลางของ Bollinger Band เล็กน้อย ดัชนี Relative Strength Index (14) ที่ระดับ 54 เอนเอียงไปทางบวกเล็กน้อย สะท้อนว่าฝั่งซื้อยังคงควบคุมตลาดได้ แต่โมเมนตัมยังไม่ร้อนแรงเกินไป
ในด้านขาขึ้น แนวต้านแรกอยู่ที่กรอบกลางของ Bollinger Band ที่ 0.7170 ตามด้วยกรอบบนใกล้ 0.7235 ซึ่งเป็นบริเวณที่แรงขึ้นอาจเริ่มชะลอตัว ส่วนด้านขาลง แนวรับแรกอยู่ที่กรอบล่างของ Bollinger Band แถว 0.7100 ก่อนถึงเส้น MA 100 วันที่ 0.7080 ซึ่งหากหลุดระดับดังกล่าวจะทำให้มุมมองเชิงบวกอ่อนแรงลง และเปิดทางสู่การย่อตัวที่ลึกขึ้น
(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้เขียนขึ้นด้วยความช่วยเหลือของเครื่องมือ AI ดูเพิ่มเติม)
คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับดอลลาร์ออสเตรเลีย
หนึ่งในปัจจัยที่สำคัญที่สุดสำหรับดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) คือระดับอัตราดอกเบี้ยที่กำหนดโดยธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) เนื่องจากออสเตรเลียเป็นประเทศที่อุดมไปด้วยทรัพยากร อีกปัจจัยสำคัญคือราคาสินค้าส่งออกหลักที่สุดของประเทศอย่างแร่เหล็ก สุขภาพของเศรษฐกิจจีนซึ่งเป็นคู่ค้ารายใหญ่ที่สุดก็เป็นอีกปัจจัยหนึ่ง เช่นเดียวกับเงินเฟ้อในออสเตรเลีย อัตราการเติบโต และดุลการค้า อารมณ์ของตลาด—ไม่ว่านักลงทุนจะเปิดรับสินทรัพย์เสี่ยงมากขึ้น (risk-on) หรือมองหาสินทรัพย์ปลอดภัย (risk-off)—ก็เป็นอีกปัจจัยหนึ่ง โดยภาวะ risk-on เป็นบวกต่อ AUD
ธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) มีอิทธิพลต่อดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) โดยการกำหนดระดับอัตราดอกเบี้ยที่ธนาคารในออสเตรเลียสามารถปล่อยกู้ระหว่างกันได้ ซึ่งส่งผลต่อระดับอัตราดอกเบี้ยในระบบเศรษฐกิจโดยรวม เป้าหมายหลักของ RBA คือการรักษาอัตราเงินเฟ้อให้อยู่ในระดับคงที่ที่ 2-3% ผ่านการปรับอัตราดอกเบี้ยขึ้นหรือลง อัตราดอกเบี้ยที่อยู่ในระดับค่อนข้างสูงเมื่อเทียบกับธนาคารกลางหลักอื่น ๆ จะช่วยหนุน AUD และในทางกลับกันหากอยู่ในระดับค่อนข้างต่ำ RBA ยังสามารถใช้มาตรการผ่อนคลายเชิงปริมาณและคุมเข้มเชิงปริมาณเพื่อมีอิทธิพลต่อภาวะสินเชื่อ โดยอย่างแรกเป็นลบต่อ AUD และอย่างหลังเป็นบวกต่อ AUD
จีนเป็นคู่ค้ารายใหญ่ที่สุดของออสเตรเลีย ดังนั้นภาวะของเศรษฐกิจจีนจึงมีอิทธิพลอย่างมากต่อมูลค่าของดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) เมื่อเศรษฐกิจจีนทำได้ดี จีนจะซื้อวัตถุดิบ สินค้า และบริการจากออสเตรเลียมากขึ้น ส่งผลให้ความต้องการ AUD เพิ่มขึ้นและดันมูลค่าให้สูงขึ้น ในทางกลับกันจะเกิดขึ้นเมื่อเศรษฐกิจจีนเติบโตช้ากว่าที่คาดไว้ ดังนั้น ความประหลาดใจเชิงบวกหรือเชิงลบในข้อมูลการเติบโตของจีนจึงมักส่งผลโดยตรงต่อดอลลาร์ออสเตรเลียและคู่เงินที่เกี่ยวข้อง
แร่เหล็กเป็นสินค้าส่งออกที่ใหญ่ที่สุดของออสเตรเลีย คิดเป็นมูลค่า 118 พันล้านดอลลาร์ต่อปีตามข้อมูลจากปี 2021 โดยมีจีนเป็นปลายทางหลัก ดังนั้นราคาแร่เหล็กจึงสามารถเป็นปัจจัยขับเคลื่อนดอลลาร์ออสเตรเลียได้ โดยทั่วไป หากราคาแร่เหล็กปรับสูงขึ้น AUD ก็มักจะปรับขึ้นด้วย เนื่องจากอุปสงค์รวมต่อสกุลเงินเพิ่มขึ้น ในทางกลับกัน หากราคาแร่เหล็กลดลงก็จะส่งผลตรงกันข้าม ราคาแร่เหล็กที่สูงขึ้นยังมีแนวโน้มทำให้โอกาสที่ออสเตรเลียจะมีดุลการค้าเป็นบวกเพิ่มมากขึ้น ซึ่งก็เป็นบวกต่อ AUD เช่นกัน
ดุลการค้า ซึ่งเป็นส่วนต่างระหว่างรายได้ที่ประเทศได้รับจากการส่งออกกับสิ่งที่ต้องจ่ายสำหรับการนำเข้า เป็นอีกปัจจัยหนึ่งที่สามารถมีอิทธิพลต่อมูลค่าของดอลลาร์ออสเตรเลีย หากออสเตรเลียผลิตสินค้าส่งออกที่เป็นที่ต้องการสูง สกุลเงินของประเทศก็จะมีมูลค่าเพิ่มขึ้นจากอุปสงค์ส่วนเกินที่เกิดจากผู้ซื้อต่างชาติที่ต้องการซื้อสินค้าส่งออก เมื่อเทียบกับจำนวนเงินที่ประเทศใช้จ่ายเพื่อซื้อนำเข้า ดังนั้น ดุลการค้าสุทธิที่เป็นบวกจะช่วยหนุน AUD ขณะที่หากดุลการค้าเป็นลบก็จะให้ผลตรงกันข้าม
