ทองคำจับตาการทะลุระดับ $4,300 ขณะที่ USD ยังคงรักษาช่วงบวกไว้ท่ามกลางการคาดการณ์ว่า Fed จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ก่อนการประกาศ CPI ของสหรัฐฯ

• ทองคำถูกมองว่ากำลังเคลื่อนไหวสะสมฐานใกล้ระดับต่ำสุดในรอบกว่าหนึ่งสัปดาห์ ท่ามกลาง USD ที่แข็งค่าขึ้นในวงกว้าง
• รายงาน PPI ของสหรัฐหนุนการคาดการณ์การขึ้นดอกเบี้ยของเฟด และช่วยพยุงค่าเงินดอลลาร์ ส่งผลจำกัดการปรับขึ้นของสินค้าโภคภัณฑ์
• ความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์ยังช่วยหนุน USD ในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัย ก่อนการประกาศรายงาน CPI ของสหรัฐที่สำคัญ

ทองคำ (XAU/USD) ยังไม่สามารถฟื้นตัวได้อย่างมีนัยสำคัญ และยังเคลื่อนไหวใกล้ระดับต่ำสุดในรอบหนึ่งสัปดาห์ครึ่งที่ทำไว้ในช่วงตลาดเอเชียวันศุกร์ รายงานดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ของสหรัฐช่วยเพิ่มการคาดการณ์ว่าเฟด (ธนาคารกลางสหรัฐ) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ซึ่งยังคงหนุนค่าเงินดอลลาร์สหรัฐ (USD) และจำกัดอัพไซด์ของทองคำซึ่งเป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทนในรูปดอกเบี้ย นอกจากนี้ เทรดเดอร์ยังดูระมัดระวังและเลือกที่จะรอการเปิดเผยตัวเลขเงินเฟ้อผู้บริโภคล่าสุดของสหรัฐก่อนเปิดสถานะตามทิศทางใหม่

สำนักงานสถิติแรงงานสหรัฐ (BLS) รายงานเมื่อวันพฤหัสบดีว่า PPI ทั่วไปเร่งตัวขึ้นสู่ระดับ 5.4% เมื่อเทียบรายปีในเดือนสิงหาคม เทียบกับตัวเลขเดือนก่อนหน้าที่มีการปรับทบทวนขึ้นเป็น 4.8% และสูงกว่าคาดการณ์ที่ 5.3% เมื่อหักหมวดอาหารและพลังงานออกแล้ว ตัวเลขพื้นฐานออกมาตรงตามคาดและเพิ่มขึ้น 4.6% เมื่อเทียบรายปี จาก 4.3% ในเดือนกรกฎาคม ปัจจัยนี้เกิดขึ้นท่ามกลางความเสี่ยงเงินเฟ้อจากราคาพลังงานที่ยังอยู่ในระดับสูง และยืนยันมุมมองว่าธนาคารกลางสหรัฐจะปรับขึ้นต้นทุนการกู้ยืมในสัปดาห์หน้า

ทั้งนี้ ราคาน้ำมันดิบพุ่งขึ้นสู่ระดับสูงสุดนับตั้งแต่วันที่ 21 พฤษภาคม ท่ามกลางความตึงเครียดระหว่างสหรัฐกับอิหร่านที่ยกระดับขึ้นอีก กระทรวงการคลังสหรัฐมีแผนจะคว่ำบาตรธนาคารขนาดใหญ่แห่งหนึ่งที่ยังไม่เปิดเผยชื่อในวันจันทร์ ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของมาตรการกดดันทางเศรษฐกิจต่ออิหร่านอย่างต่อเนื่อง นอกจากนี้ กลุ่มฮูตีในเยเมนที่ได้รับการสนับสนุนจากอิหร่านได้ยึดเมืองโมคาในทะเลแดงซึ่งมีความสำคัญเชิงยุทธศาสตร์ ขยายการควบคุมเหนือช่องแคบบับเอลมันเดบ และเพิ่มความกังวลในตลาดเกี่ยวกับการหยุดชะงักของอุปทานน้ำมันที่อาจยืดเยื้อ

ขณะเดียวกัน ประธานาธิบดี Donald Trump ของสหรัฐกล่าวว่า สงครามกับอิหร่านมีแนวโน้มจะดำเนินต่อไปจนกว่าจะพ้นการเลือกตั้งกลางเทอมในเดือนพฤศจิกายน ซึ่งทำให้เบี้ยความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์ยังคงอยู่ และอาจยังช่วยหนุนราคาน้ำมันดิบและค่าเงินดอลลาร์สหรัฐในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัย ดังนั้น หากตัวเลข CPI ของสหรัฐออกมาแข็งแกร่ง ก็จะผลักดันให้ USD ปรับตัวสูงขึ้น ซึ่งทำให้ควรใช้ความระมัดระวังก่อนเปิดสถานะขาขึ้นในทองคำ อย่างไรก็ดี สินค้าโภคภัณฑ์ดังกล่าวยังคงมีแนวโน้มปิดสัปดาห์ในแดนลบและอาจอ่อนค่าลงต่อ

กราฟรายวัน XAU/USD

บทวิเคราะห์ทางเทคนิค

โลหะมีค่านี้ซื้อขายสูงกว่าระดับรีเทรซเมนต์ 50% ที่ 4,320 ดอลลาร์เพียงเล็กน้อย และอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่เอ็กซ์โปเนนเชียล 200 วัน (EMA) ที่ 4,313 ดอลลาร์ ซึ่งยังช่วยพยุงราคาไว้ด้วยระดับอ้างอิงแนวโน้มระยะกลางที่สำคัญ อย่างไรก็ตาม อินดิเคเตอร์โมเมนตัมเริ่มอ่อนตัวลง โดย Moving Average Convergence Divergence (MACD) อยู่ในแดนลบ และ Relative Strength Index (RSI) เคลื่อนไหวต่ำกว่าเส้น 50 เล็กน้อย สะท้อนว่าแรงส่งฝั่งขาขึ้นกำลังแผ่วลง มากกว่าจะเป็นการกลับทิศอย่างชัดเจน

ในด้านบน แนวต้านแรกอยู่ที่ระดับ Fibonacci retracement 38.2% บริเวณ 4,409 ดอลลาร์ ตามด้วยแนวต้านที่แข็งแกร่งกว่าที่ระดับรีเทรซเมนต์ 23.6% บริเวณ 4,519 ดอลลาร์ ส่วนด้านล่าง แนวรับใกล้สุดอยู่ที่ระดับรีเทรซเมนต์ 50% บริเวณ 4,320 ดอลลาร์ ซึ่งได้รับแรงหนุนเพิ่มเติมจากเส้น EMA 200 วันที่ 4,313 ดอลลาร์ หากหลุดต่ำกว่าบริเวณนี้ จะเปิดทางไปสู่ระดับรีเทรซเมนต์ 61.8% ที่ 4,231 ดอลลาร์ และต่อด้วยระดับ 78.6% ที่ 4,104 ดอลลาร์ โดยมีจุดต่ำสุดของรอบก่อนหน้าบริเวณ 3,943 ดอลลาร์เป็นแนวรับที่ลึกลงไป

(บทวิเคราะห์ทางเทคนิคของข่าวนี้เขียนขึ้นด้วยความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูเพิ่มเติม)