El dólar australiano retrocede hacia 0,7000 mientras las tensiones en Oriente Medio eclipsan el tono restrictivo del RBA

• El dólar australiano retrocede desde un nuevo máximo mensual y cotiza cerca de 0,7010 el jueves.
• El encarecimiento del petróleo y las renovadas tensiones geopolíticas en Oriente Medio lastran a las divisas sensibles al riesgo.
• Los comentarios de tono restrictivo de los responsables del banco central australiano y la debilidad del dólar estadounidense ayudan a limitar nuevas pérdidas.

El AUD/USD cotiza en torno a 0,7010 el jueves en el momento de redactar este artículo, con una caída del 0,21 % en la jornada, mientras el dólar australiano (AUD) retrocede desde un nuevo máximo mensual. El aumento de las tensiones geopolíticas en Oriente Medio y el encarecimiento del petróleo lastran a esta divisa sensible al riesgo, aunque la postura restrictiva del Banco de la Reserva de Australia (RBA) y la debilidad del dólar estadounidense (USD) ayudan a limitar el descenso.

El ánimo del mercado se deteriora ante los renovados temores a una escalada en Oriente Medio. Las informaciones sobre un ataque con drones contra el yacimiento petrolífero de Shaybah, en Arabia Saudí, y la retirada de parte del personal diplomático estadounidense de la región del Golfo han generado preocupación por posibles interrupciones del suministro energético.

Los precios del petróleo West Texas Intermediate (WTI) han subido en respuesta a estos acontecimientos, lo que aumenta la presión sobre el dólar australiano. Como importador neto de energía, Australia sigue siendo vulnerable al encarecimiento del petróleo, que puede elevar los costes de importación y lastrar la actividad económica.

Pese al entorno desfavorable para la toma de riesgos, el dólar australiano se beneficia de la postura relativamente restrictiva del RBA. El subgobernador Andrew Hauser advirtió el jueves de que la inflación medida por la media recortada del tercer trimestre podría superar las expectativas, lo que refuerza las especulaciones de que el banco central podría verse obligado a subir aún más los tipos de interés.

A principios de esta semana, el gobernador adjunto del RBA, Christopher Kent, también indicó que los tipos de interés neutrales podrían estar aumentando tanto en Australia como a escala mundial. Estos comentarios respaldan las expectativas de una política monetaria más restrictiva de cara a la reunión del banco central del 3 de noviembre.

Por su parte, el crecimiento del producto interior bruto (PIB) de China en el tercer trimestre, superior al previsto, ofrece un apoyo adicional al dólar australiano, dada la estrecha relación comercial de Australia con China.

No obstante, la debilidad generalizada del dólar estadounidense sigue limitando las caídas del AUD/USD. El descenso de los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense y los recientes comentarios de los responsables de la Reserva Federal (Fed), que apuntan a que no hay urgencia por subir los tipos de interés en la reunión del 27 y 28 de octubre, lastran al billete verde.

De cara a las próximas sesiones, los inversores esperan las cifras preliminares del índice de gestores de compras (PMI) de Australia y Estados Unidos, cuya publicación está prevista para el viernes. Estos datos podrían aportar más información sobre la actividad económica en ambos países, mientras la atención también se dirige a las próximas decisiones de política monetaria de la Fed y el RBA.

Análisis técnico del AUD/USD

En el gráfico de una hora, el AUD/USD cotiza en 0,7016. El par se mantiene por encima de la media móvil simple (SMA) de 100 periodos, situada en 0,6996, y de la SMA de 200 periodos, en 0,6978, lo que sugiere un ligero sesgo de apoyo pese a que el índice de fuerza relativa (RSI) se mantiene neutral, justo por debajo de la cota de 50. Esto apunta a un escenario de consolidación, más que a una tendencia definida, a corto plazo.

Al alza, la resistencia inicial se sitúa en 0,7020, seguida de un techo más sólido en la barrera horizontal cercana a 0,7037. A la baja, el soporte inmediato se encuentra en la SMA de 100 periodos, en torno a 0,6996, reforzado por el cercano suelo horizontal de 0,6994, mientras que un retroceso más profundo pondría a prueba la SMA de 200 periodos, en 0,6978, como siguiente zona de demanda relevante.

(El análisis técnico de este artículo se ha elaborado con la ayuda de una herramienta de IA. Más información.)